Um levantamento recente com 3.864 empresas de Lucro Real, que juntas faturaram R$ 265,63 bilhões em 2025, chegou a um número que deveria estar na pauta de qualquer diretoria financeira: em média, cada uma dessas empresas deixa de recuperar R$ 1,2 milhão em tributos pagos indevidamente.

O dado chama atenção não pelo tamanho isolado, mas pelo que ele revela sobre a rotina fiscal da maioria das empresas brasileiras: mesmo companhias estruturadas, com contabilidade e departamento fiscal próprios, deixam dinheiro parado por falta de revisão sistemática.

Por que isso acontece com tanta frequência

O sistema tributário brasileiro não facilita. Segundo o Instituto Brasileiro de Planejamento e Tributação, entre a Constituição de 1988 e setembro de 2024 foram editadas mais de 517 mil normas tributárias — o equivalente a mais de duas novas regras por hora útil, ininterruptamente, ao longo de mais de três décadas. Em 2024, a carga tributária brasileira chegou a 32,32% do PIB, o maior patamar desde 2010.

Nesse ambiente, erros de classificação fiscal, divergências de interpretação sobre alíquotas e falhas operacionais deixam de ser exceção e passam a ser estatisticamente esperados — mesmo em empresas com controles fiscais sólidos. A própria Receita Federal reconhece a dimensão do problema: apenas monitorando grandes contribuintes, recuperou R$ 45,8 bilhões em créditos tributários ao longo de 2024. Esse valor não veio de autuação contra empresas — veio de créditos que já pertenciam a elas e simplesmente não tinham sido identificados.

Onde estão as maiores oportunidades no Lucro Real

A recuperação de tributos é ampla, mas no Lucro Real algumas frentes concentram o maior potencial:

• Créditos de PIS e COFINS não cumulativos: o conceito de “insumo” para fins de creditamento foi ampliado por decisão do STJ e vai muito além de matéria-prima — inclui itens como aluguel de imóveis e equipamentos, fretes sobre compra e venda, e despesas essenciais à atividade da empresa.

• Exclusão do ICMS da base de cálculo do PIS/COFINS: decisão do STF que reconheceu que o ICMS destacado na nota fiscal não compõe o faturamento da empresa, abrindo espaço para recuperação em um volume relevante de casos.

• Créditos de ICMS, IPI e compensações cruzadas: especialmente relevantes para empresas dos setores industrial e de comércio atacadista, onde o volume de operações tende a acumular créditos não aproveitados ao longo dos anos.

Por que o momento é agora

A transição para o novo modelo tributário muda a lógica de aproveitamento de crédito. Créditos acumulados sob o sistema atual — ICMS, PIS, COFINS — precisam ser identificados e formalizados antes que a convivência entre o modelo antigo e o novo avance. Depois de 2027, com a cobrança efetiva da CBS e a extinção de PIS e COFINS, parte desses créditos pode se tornar mais difícil de recuperar, ou depender de regulamentações específicas ainda não definidas sobre limites de uso, valor e prazo de compensação.

Não se trata de um alarme genérico de fim de ano. É uma característica concreta do período de transição: o histórico fiscal de cada empresa tem uma janela finita para ser revisado dentro das regras que valem hoje.

Como funciona, na prática, uma revisão de créditos

Uma auditoria de recuperação tributária não é uma promessa de “encontrar dinheiro escondido”. É um processo de reconstrução do histórico fiscal da empresa: cruzamento entre documentos fiscais emitidos, obrigações acessórias entregues, registros contábeis e bases oficiais da Receita. O objetivo é identificar, tributo por tributo, onde houve pagamento a maior — e, principalmente, garantir que cada crédito encontrado tenha lastro documental suficiente para resistir a uma validação interna, uma auditoria ou uma fiscalização futura.

É esse último ponto que separa uma recuperação de tributos bem-feita de um risco disfarçado de oportunidade: crédito sem trilha documental clara não é ativo, é passivo represado.

A ERA acompanha empresas dos setores logístico, industrial, atacadista e de serviços médicos nesse tipo de revisão, mapeando oportunidades reais dentro do histórico fiscal de cada cliente. Se a sua empresa ainda não revisou o que pode estar recuperável antes que a transição da Reforma Tributária avance, fale com a nossa equipe.